외환 및 기타 일부 금융 상품을 거래할 때, 수요일 밤의 오버나이트 이자 비용(스왑)이 다른 거래일보다 세 배 높다는 것을 알 수 있습니다. 이는 오류나 벌금이 아니라 국제 금융 시장에서 결제일이 작동하는 방식을 반영하는 표준 업계 관행입니다.
수요일의 세 배 스왑 이해하기
수요일의 세 배 스왑은 외환 시장의 T+2 결제 관행 때문에 발생합니다. 이것이 발생하는 이유는 다음과 같습니다:
결제 기간: 국제 은행업에서 외환 거래는 일반적으로 거래일로부터 2영업일 후(T+2)에 결제됩니다.
주말 회계: 토요일과 일요일에는 시장이 폐장되므로, 주말을 넘기는 포지션은 이러한 비거래일을 고려해야 합니다.
선도 날짜 계산: 수요일 밤에 포지션을 유지할 경우, 결제는 일반적으로 금요일에 이루어집니다. 그러나 토요일과 일요일을 고려하기 위해, 이 세 날(금요일, 토요일, 일요일)의 이자는 수요일 밤에 부과되거나 입금됩니다.
세 배 스왑 계산 예시
EUR/USD를 거래한다고 가정해 봅시다:
월요일 오버나이트 포지션: 1일 스왑 비용
화요일 오버나이트 포지션: 1일 스왑 비용
수요일 오버나이트 포지션: 3일 스왑 비용(금요일, 토요일, 일요일 고려)
목요일 오버나이트 포지션: 1일 스왑 비용
금요일 오버나이트 포지션: 1일 스왑 비용
중요 고려 사항
거래 전략에 미치는 영향: 스왑 비용에 민감하다면, 포지션의 스왑 요율이 부정적인 경우 수요일 롤오버 전에 포지션을 종료하는 것을 고려할 수 있습니다.
긍정적인 스왑: 스왑 이자를 받는(긍정적인 스왑) 포지션에 있다면, 세 배의 금액을 받게 되므로 수요일이 유리할 수 있습니다.
다른 상품: 대부분의 외환 쌍은 수요일에 세 배 스왑을 적용하지만, 일부 다른 상품은 주말을 고려하여 금요일에 세 배 스왑일을 적용할 수 있습니다.
공휴일 조정
은행 공휴일이 있는 주에는 세 배 스왑일이 이동할 수 있습니다. 예를 들어, 수요일이 은행 공휴일인 경우, 세 배 스왑은 대신 화요일에 적용될 수 있습니다. 스왑 계산에 대한 공휴일의 잠재적 영향에 대해서는 항상 경제 달력을 확인하십시오.
개별 상품의 특정 스왑 요율 및 이러한 요율이 거래 계정에 어떻게 적용되는지에 대한 자세한 정보는 Client Portal을 통해 Live Chat 지원 팀에 문의하십시오.