สัดส่วนมูลค่าสุทธิเป็นตัวกำหนดวิธีจัดสรรผลการซื้อขายให้แก่การลงทุนแต่ละรายการในกองทุน และคำนวณโดยใช้สูตรนี้:
​

มูลค่าสุทธิของการลงทุนหมายถึงจำนวนเงินที่นักลงทุนมีอยู่ในบัญชี ซึ่งรวมถึงผลกำไรหรือขาดทุนที่ยังไม่เกิดขึ้นจริงจากสถานะที่เปิดอยู่

มาดูวิธีการกระจายผลกำไรสำหรับนักลงทุนสามราย:

ขนาดกองทุนรวมคือ $100,000 และผู้จัดการกองทุนเรียกเก็บค่าธรรมเนียมผลการดำเนินงาน 25% จากผลกำไร
​

ในระหว่างระยะเวลาการลงทุน กองทุนได้รับผลตอบแทน 15% ทำให้เกิดผลกำไร $15,000 หลังหักค่าธรรมเนียมผลการดำเนินงาน $3,750 (25% ของ $15,000) แล้ว จำนวนเงินคงเหลือ $11,250 จะถูกกระจายให้นักลงทุนตามสัดส่วนมูลค่าสุทธิของแต่ละราย:

ตัวอย่างนี้ใช้เพื่อประกอบคำอธิบายเท่านั้น โดยจำนวนเงินอ้างอิงสมมติฐานที่ระบุและการคำนวณกำไรที่เข้าเกณฑ์แบบย่อ การจัดสรรจริงและค่าธรรมเนียมตามผลงานขึ้นอยู่กับสัดส่วนและเวลาของการลงทุนแต่ละรายการ กำไรหรือขาดทุนที่ยังไม่ปิด การสมัครและการไถ่ถอน การคำนวณ High-Water Mark ค่าธรรมเนียมและค่าใช้จ่าย การปัดเศษ และบันทึกกองทุนปัจจุบัน ตัวอย่างนี้ไม่รับประกันกำไรหรือจำนวนเงินที่จ่าย
​วิธีคำนวณค่าธรรมเนียมตามผลงาน