Drawdown thể hiện sự sụt giảm từ đỉnh đến đáy trong vốn giao dịch của bạn trước khi bắt đầu phục hồi. Nó đo lường rủi ro và khả năng mất vốn trong các chiến lược giao dịch. Bài viết này giải thích cách tính toán và diễn giải drawdown.
Drawdown là gì?
Drawdown đo lường khoản lỗ liên tiếp từ điểm vốn cao nhất đến điểm thấp nhất, kết thúc khi lợi nhuận được tạo ra trở lại. Drawdown tối đa đại diện cho mức sụt giảm phần trăm lớn nhất trong một khoảng thời gian cụ thể hoặc kể từ khi chiến lược được tạo ra.
Drawdown tối đa cao hơn thường cho thấy rủi ro mất vốn lớn hơn. Phép tính bao gồm cả vị thế đã đóng và đang mở vì nó dựa trên những thay đổi về vốn.
Dữ liệu drawdown được cập nhật hàng giờ và xuất hiện trong phần tổng quan chiến lược. Bạn có thể xem mô tả ngắn gọn bằng cách nhấp vào biểu tượng thông tin.
Công thức Tính Drawdown Tối đa
Phép tính tuân theo mẫu này:
Drawdown = (Vốn tại thời điểm kết thúc drawdown - Vốn trước drawdown) / Vốn trước drawdown
Drawdown tối đa là phần trăm âm lớn nhất trong tất cả các giai đoạn drawdown.
Ví dụ Thực tế
Xem xét tình huống này:
Vốn ban đầu: $1,000
Lợi nhuận tăng vốn lên $1,200
Rút $200 đưa vốn về $1,000 (việc rút tiền không ảnh hưởng đến tính toán drawdown)
Lỗ $300 giảm vốn xuống $700 (drawdown bắt đầu)
Lỗ thêm $500 làm vốn giảm xuống $200 (drawdown tiếp tục)
Lợi nhuận $900 nâng vốn lên $1,100 (drawdown kết thúc)
Tính toán drawdown đầu tiên: ($200 - $1,000) / $1,000 = -80%
Lỗ $200 giảm vốn xuống $900 (drawdown mới bắt đầu)
Lỗ thêm $300 làm vốn giảm xuống $600 (drawdown tiếp tục)
Lợi nhuận $600 nâng vốn lên $1,200 (drawdown kết thúc)
Tính toán drawdown thứ hai: ($600 - $1,100) / $1,100 = -45.45%
Drawdown tối đa trong ví dụ này là -80%, vì đó là mức lớn hơn trong hai giai đoạn drawdown.
Lưu ý: Drawdown tối đa được giới hạn ở mức -100% khi tính theo phần trăm.