Il drawdown misura le perdite consecutive da un massimo al punto più basso. Un periodo di drawdown inizia da un valore massimo, prosegue durante un calo e termina solo quando viene raggiunto un nuovo massimo.
Comprendere il drawdown massimo
Il drawdown massimo rappresenta la maggiore perdita derivante dall’attività di trading dalla creazione di un fondo. Viene calcolato in base alle variazioni del rendimento cumulativo e si aggiorna ogni ora.
Il calcolo include sia le posizioni chiuse sia quelle aperte perché si basa sull’Equity. Un drawdown massimo elevato segnala generalmente un maggiore rischio di perdita del capitale.
Cosa significa per te
Il drawdown massimo ti aiuta a valutare il profilo di rischio di un fondo. I gestori del fondo con drawdown massimi inferiori dimostrano generalmente una gestione del rischio più prudente, mentre valori più alti possono indicare strategie di trading più aggressive.